Собственный капитал в балансе – это…

Собственный капитал в балансе: строка, формула и расчет

Собственный капитал в балансе - это…

От величины собственного капитала зависит финансовая безопасность компании. Расскажем, из чего состоит показатель и как рассчитать собственный капитал на основании данных в бухгалтерском балансе.

Что такое собственный капитал организации

Собственный капитал (СК) – это величина денежных средств и имущества, которое останется в распоряжении фирмы при оплате всех обязательств.

С экономической точки зрения этот показатель определяет эффективность работы компании, потому что одним из его элементов является нераспределенная прибыль (убыток).

Итоговый финансовый результат может, как увеличивать благосостояние фирмы, так и ухудшать его, при получении убытка.

СК обеспечивает непрерывность деятельности компании, обеспечивая в неблагоприятные периоды финансовую безопасность.

В то же время, показатель несет гарантирующие функции, обеспечивая оплату обязательств перед кредиторами.

Структура определяет долю получения доходов каждым собственником юридического лица, а также дает возможность принимать решения, влияющие на операционную и стратегическую деятельность.

Что относится к собственному капиталу по балансу

Согласно методологии Министерства финансов, к нему относятся уставный, добавочный и резервный капитал, собственные выкупленные акции, переоценка внеоборотных активов и нераспределенная прибыль (убыток). Рассмотрим каждый элемент более детально.

Уставный капитал – это денежные средства и имущество, которое собственники инвестируют в новое юридическое лицо. Эти первоначальные активы позволяют начать деятельность, для которой она создавалась.

Бухгалтерский учет этого рода инвестиций ведут на счете 80. Движения по нему возможны только при внесении изменений в учредительные документы.

В бухгалтерском балансе информация о первоначальных инвестициях отражается в строке 1310.

К собственным акциям, выкупленным у акционеров, относятся акции и доли, которые хозяйственное общество выкупило у собственников. Обратите внимание: сделки по выкупу или получению возможны не только в акционерных обществах, но в юридических лицах других видов.

Например, в обществе с ограниченной ответственностью может быть доля купленная компанией у своего собственника. Этот показатель уменьшает величину СК, т.к. в последствии эти акции будут либо проданы, либо аннулированы.

В учете подобные операции отражаются на счету 81, а в регламентной отчетности расшифровываются в строке 1320 формы 1.

Переоценка внеоборотных активов (ВНА) – это величина прироста стоимости объектов основных средств и других видов ВНА. Рост стоимости, как правило, не связан с деятельностью юридического лица и обеспечивается внешними факторами.

Например, увеличением цены недвижимости, может быть связан с изменением транспортной доступности или строительством дополнительной инфраструктуры. Учет дооценки ведут на счете 83 в корреспонденции со счетами учета внеоборотных активов.

В балансе этот показатель расшифровывается в строке 1340.

Добавочный капитал – это дополнительный элемент СК. Существует несколько возможных причин его возникновения:

  • доход при эмиссии акций, когда рыночная стоимость выше номинальной;
  • курсовая разница по расчетам с собственниками по взносам в иностранной валюте;
  • разниц при переоценке активов и обязательств, используемых за рубежом.

Учитывают подобные операции на счете 83 и показывают в бухгалтерском балансе в строке 1350 без сумм дооценки внеоборотных активов.

Резервный капитал представляет собой стоимостную оценку дополнительных фондов, формируемых с использованием чистой прибыли.

Подобные фонды, например, резервный, создают только на основании учредительных документов, которые определяют порядок накопления и расходования этого фонда.

В частности, акционерное общество может создать специальный фонд, денежные средства из которой направлять на выплату дивидендов по привилегированным акциям. Операции по резервным фондам отражаются на счете 82 и расшифровываются в форме 1 в строке 1360.

Нераспределенная прибыль – ключевой элемент СК. Она является результатом работы организации за отчетный период, определяемый как разница между всеми доходами и выплатами компании, включая налоговые платежи и дивиденды.

Равенство нераспределенной и чистой прибыли возможно, когда у организации нет нераспределенных доходов прошлых годов, не распределялись промежуточные дивиденды. Бухгалтерский учет ведут на счете 84.

В балансе она расшифровывается в строке 1370.

Наиболее простая формула расчета – это определение разницы между активами обязательствами организации. В вычисления включают внеоборотные и оборотные активы, а также все виды обязательств:

СК=стр.1100+стр.1200-стр.1400-стр.1500

Согласно методологии, используемой для бухгалтерской отчетности, СК равен итогу по третьему разделу бухгалтерского баланса, иными словами это сумма уставного, добавочного и резервного капиталов за вычетом стоимости собственных выкупленных акций, скорректированная на итоговый финансовый результат: прибыль будет увеличивать СК, убыток – уменьшать:

СК=УК+ДК+РК-СА ±ФинРез, где

УК – размер уставного капитала (в балансе – строка 1310)

ДК – добавочный капитал (строка 1340 + 1350)

РК – резервный капитал (строка 1360)

СА – стоимость собственных выкупленных акций (строка 1320)

ФинРез – финансовый результат (прибыль или убыток, учитываемый в строке 1370)

При расчете величины СК в целях определения суммы процентов по контролируемой задолженности, которые можно признать для расчета налога на прибыль, в формулу добавляется размер задолженности заемщика по налогам и сборам.

Контролируемая задолженность по кредиту или займу может возникнуть при наличии прямого или косвенного (скрытого) собственника.

Если у организации есть иностранный учредитель, то при расчете СК из суммы обязательств исключается текущая задолженность по обязательным фискальным платежам в бюджет:

СК=стр.1100+стр.1200-стр.1400-стр.1500+Налоговые обязательства

Оптимальная величина собственного капитала организации

Размер капитала, необходимого для эффективной работы организации, зависит от направления деятельности и объема операций совершаемых в течении одного года.

Для определения уровня финансовой устойчивости для конкретного юридического лица, используются коэффициенты использования СК.

Подобные показатели указывают на экономическую составляющую операций и не влияют на бухгалтерский и налоговый учет.

Коэффициент маневренности показывает способность компании удерживать размер СК и пополнять оборотные средства за счет внутренних источников. Показатель рассчитывается как отношение собственных оборотных средств к величине СК. Размер оборотного капитала определяется по итогу второго раздела бухгалтерского баланса. В финансово устойчивой компании коэффициент составляет не менее 0,2.

Коэффициент маневренности=Оборотный капитал (стр.1200)
Собственный капитал (стр.1300)

Независимость юридического лица от кредиторов определяется коэффициентом автономии. Он рассчитывается как отношение СК к валюте баланса. При показателе более 0,3, компания будет иметь необходимые средства, для того чтобы расплатиться по своим обязательствам.

Коэффициент автономии=Собственный капитал (стр.1300)
Валюта баланса (стр.1700)

Коэффициент финансовой устойчивости характеризуется долю активов компании, которые финансируются за счет долгосрочных заемных средств.

Показатель определяется как отношение суммы СК и долгосрочных обязательств к валюте баланса. Для стабильной деятельности уровень финансовой устойчивости компании должен быть 0,6 и выше.

При таком уровне, юридическое лицо имеет возможность финансового планирования с учетом долгосрочного финансирования деятельности.

Коэффициент устойчивости=СК (стр.1300)+Долгосрочные обязательства (стр.1400)
Валюта баланса (стр.1700)

Источник: https://www.gazeta-unp.ru/articles/52406-sobstvennyy-kapital-v-balanse

Собственный капитал — что это за строка в балансе?

Собственный капитал в балансе - это…

Собственный капитал в балансе — это суммарная величина ресурсов компании, полученных исключительно за счет источников финансирования, принадлежащих ее владельцам. Собственный капитал можно посчитать посредством применения нескольких различных методик, разберем их далее.

Сущность термина «собственный капитал»

Строка в балансе, отражающая размер собственного капитала

Расчет собственного капитала по балансу — формула по приказу Минфина

Наилучшее значение показателя собственного капитала

Сущность термина «собственный капитал»

Характеризуя собственный капитал как объект экономического анализа, чаще всего приводят два варианта его определения:

  • стоимость активов предприятия, не обремененных наличием внешних обязательств;
  • перечень источников финансирования деятельности организации, составляющих сумму ее капитала.

Первая трактовка часто приводится в правовых актах, издаваемых госорганами:

    • в ст. 35 ФЗ «Об акционерных обществах» от 26.12.1995 № 208-ФЗ для учреждений кредитно-финансового сектора предлагается высчитывать именно значение собственного капитала, а не чистых активов;
    • в п. 29 приказа Минсельхоза РФ от 20.01.2005 № 6 обращается внимание, что размер собственного капитала представляет собой разность между оценкой всех активов и обязательств компании, или, иными словами, идентичен термину стоимости чистых активов.

Видно, что признание равнозначности терминов собственного капитала и чистых активов оправдано, и обе эти категории определяются как разность между активами и обязательствами хозсубъекта.

Следующая версия описания собственного капитала в балансе — это объединение элементов:

  • уставный, добавочный, резервный фонд;
  • объем акций, выкупленных у акционеров;
  • нераспределенная прибыль компании;
  • суммы переоценки основных средств и нематериальных активов.

Все элементы находят отражение в стр. 1310–1370 бухбаланса. Такое представление вполне укладывается в общемировую теорию по определению размера собственного капитала.

Выбор метода вычисления собственного капитала зависит от задач, стоящих перед специалистом, производящим расчет. При этом довольно часто приходится учитывать пожелания инвесторов, кредитных учреждений или владельцев компании. Значительное влияние на выбор алгоритма оказывают собственные взгляды менеджмента.

Строка в балансе, отражающая размер собственного капитала

Выбрав в качестве предпочтительного подхода к решению вопроса о расчете объема собственного капитала стандартный метод, достаточно воспользоваться данными из стр. 1300. То есть просто взять итог 3-го раздела:

СК = стр. 1300 ф. № 1.

Если же в компании заинтересованы в применении расчета чистых активов, то тогда собственный капитал в балансе — это не просто одиночное значение из стр. 1300, а полноценный расчет с несколькими переменными в его составе. Рассмотрим, как производится такой расчет в следующем разделе.

Расчет собственного капитала по балансу — формула по приказу Минфина

Приняв в качестве основы допущение, что чистые активы тождественны собственному капиталу, можно применить иной алгоритм вычислений. Он нашел свое отражение в приказе Минфина РФ от 28.08.2014 № 84н и некоторых других нормативных актах:

СК = Акт.расч. – Обяз.расч.,

где:

Акт.расч. — активы, принимаемые к расчету, — все активы компании за минусом задолженности учредителей по вкладам в уставный капитал;

Обяз.расч. — обязательства, принимаемые к расчету — все обязательства за вычетом доходов будущих периодов (суммы госпомощи и безвозмездно поступившего имущества).

Формула собственного капитала по балансу, согласно приказу Минфина, задействует строки баланса 1400, 1500, 1600.

Помимо этого, отдельно собирается информация о долгах участников общества по вкладам в уставный фонд, аккумулируемая записью Дт 75 Кт 80.

Также выделяют соответствующие доходы будущих периодов по кредиту сч. 98.

Последовательность шагов, проводимых для воплощения метода финансового ведомства, следующая:

  1. Получить сумму стр. 1400 и 1500 — общая сумма обязательств;
  2. Уменьшить полученный результат на кредитовые остатки по сч. 98, относящиеся к госпомощи и безвозмездным поступлениям;
  3. Уменьшить цифру в стр. 1600 на суммы дебетового сальдо по счету 75;
  4. Вычесть из величины, полученной в п. 3, величину, полученную в п. 2.

Исходя из изложенного, собственный капитал по строкам баланса представим в виде

СК = (стр. 1600 – ЗУ) – ((стр. 1400 + стр. 1500) – ДБП),

где:

ЗУ — задолженность учредителей;

ДБП — доходы будущих периодов.

Наилучшее значение показателя собственного капитала

Полученный в результате вычислений по указаниям Минфина итог должен быть как минимум больше нуля. Если выведенное значение меньше — в компании имеются проблемы, связанные с чрезмерным кредитованием либо недостаточностью быстрореализуемых активов.

В целях проведения аналитических исследований чаще всего применяется простая средняя значений собственного капитала на начало и конец года. В виде формулы ее можно представить:

СК Ср. = (СК1 + СК2) / 2.

Хорошим будет считаться результат, превышающий уставный капитал. Связано это с тем, что любой успешный бизнес должен сопровождаться ростом объема собственного капитала за счет эффективной, прибыльной деятельности.

ВАЖНО! Если в качестве подхода к определению величины собственного капитала выбран вариант с расчетом чистых активов, то полученный результат не может быть меньше величины уставного фонда. В противном случае АО или ООО обязаны будут увеличить полученное значение до размера уставного капитала, либо налоговики вправе будут запустить процедуру ликвидации компании.

***

Собственный капитал служит базовым индикатором финансовой устойчивости компании, и она может выбрать один из нескольких методов его определения.

Источник: https://okbuh.ru/buhgalterskij-uchet/sobstvennyj-kapital-chto-eto-za-stroka-v-balanse

Общая сумма капитала в балансе. Собственный капитал в балансе – это…. Какая строка в балансе «Собственный капитал» и где она находится

Собственный капитал в балансе - это…

Собственный капитал предприятия – это его базовая платформа, на которой строится все дальнейшее развитие бизнеса. Чем выше этот показатель, тем стабильнее компания, тем более привлекательно она выглядит для инвесторов. Рассмотрим два варианта формул и примеров того, как можно определить величину собственного капитала предприятия по бухгалтерскому балансу.

Определение собственного капитала

Собственный капитал предприятия – это совокупность его чистых активов, вложенных изначально учредителями, плюс нераспределенная прибыль.

По сути, собственный капитал компании состоит из уставного капитала, добавочного и резервного капитала, нераспределенной прибыли и различных спецфондов. Сюда же плюсуются суммы после переоценки внеобротных активов и собственные акции, выкупленные обратно у акционеров.

При этом последний показатель учитывается в пассиве баланса как отрицательный и при суммировании уменьшает размер собственного капитала компании.

Это логично – если уставный капитал, входящий в состав капитала собственного, формируется при оплате акций акционерами, то их обратный выкуп должен вести к его уменьшению.

Уставный капитал – формируется при образовании предприятия и состоит из вкладов учредителей.

Добавочный капиталобразуется в том случае, если учредители компании вкладывают в нее дополнительные средства сверх своей доли в уставной капитал. Кроме того, добавочный фонд может образоваться в случае получения дохода от эмиссии, сюда же могут направляться средства от переоценки внеобротных средств и часть прибыли, оставшейся после распределения.

Резервный капитал– это средства, отложенные предприятием на различный форс-мажор, чтобы можно было возместить убытки.

Нераспределенная прибыль – это оставшиеся свободные средства из прибыли, после того, как предприятие выплатит все налоговые и другие обязательные платежи. В балансе по этой строке также отражаются остатки различных спецфондов, образованных на предприятии.

Собственный капитал по балансу

Если взять действующую на текущий момент форму бухгалтерского баланса (ОКУД 071001, с учетом последней редакции от 06.04.2015 г.), то показатель размера собственного капитала можно найти в итоговой строке раздела III «Капитал и резервы». Согласно этому, собственный капитал будет равен сумме строк этого раздела.

Рассмотрим пример № 1 определения собственного капитала по балансу.

Соответственно, собственный капитал на конец первого квартала 2016 года будет равен: (15,0-5,0) + 1,2 + 50,0 + 255,0 = 316,2 тыс. руб. Если посмотреть на предыдущие периоды, становится заметно, что компания находится в стадии активного роста своего финансового благополучия.

Этой формулой для определения собственного капитала чаще всего пользуются в бухгалтерии. Существует второй путь нахождения показателя – через левую, активную часть баланса.

Как определить собственный капитал по балансу?

В таком случае собственный капитал компании определяют как совокупность внеобротных и оборотных активов (строки 1100 и 1200) за минусом долгосрочных и краткосрочных обязательств (строки 1400 и 1500).

Пример № 2

Соответственно, в этом примере собственный капитал компании будет равен: (700+300) – (300+300) = 400 тыс. руб.

Растет размер собственного капитала – увеличивается и инвестиционный потенциал компании, ее финансовая мощь. Это важный показатель экономического состояния предприятия.

Если оно обеспечено собственными средствами, ему не приходится прибегать к кредитам, что говорит о стабильности и независимости.

В существующих реалиях, конечно, мало кто обходится без заемных средств, но если размер собственного капитала достаточен, за финансовую независимость предприятия можно не бояться.

Шалина Н.Ю., Безверхая Е.А.

Уставный капитал является стартовым капиталом организации, необходимым для обеспечения его основной деятельности и получения в дальнейшем прибыли, поэтому знание особенностей его учета играет очень важную роль для успешного функционирования предприятия.

В настоящее время уставный капитал стал одним из важнейших показателей деятельности организации. Поскольку создание всякого юридического лица предполагает определение в денежном выражении величины начального (стартового) капитала. Гражданский кодекс Российской Федерации предусматривает его формирование всеми субъектами.

Уставный капитал как начальный капитал представляет собой источник формирования средств организации, необходимый для осуществления финансово-хозяйственной деятельности с целью получения прибыли.

На сегодняшний день уставный капитал — это своеобразная гарантия для кредиторов, дающих инвестиции, а также для партнеров, работников и других участников деятельности общества.

Движение уставного капитала отличается своей слабой маневренностью и редким изменением, поэтому и учет уставного капитала не очень объемный, но несмотря на это, очень важный, необходимо грамотно организовать, т.к. именно с учета формирования уставного капитала начинается работа любой организации.

Уставный капитал — один из основных показателей, характеризующих размеры и финансовое состояние организации.

Его отражают в сумме, зарегистрированной в учредительных документах как совокупность вкладов (долей, акций по номинальной стоимости, паевых взносов) учредителей (участников) организации.

Исключение составляют инвестиционные фонды, у которых уставный капитал в бухгалтерском учете и отчетности показывают по мере его оплаты и в фактических размерах на определенную дату.

Собственный капитал в балансе — это…

Сумма уставного капитала отражается в регистрах бухгалтерского учета только после регистрации уставных документов. Величина уставного капитала, отражаемая в бухгалтерском балансе предприятия, должна соответствовать суммам, указанным в учредительных документах.

На момент регистрации уставный капитал должен быть оплачен не менее чем наполовину, оставшаяся часть должна быть оплачена в течение года с момента регистрации.

При невыполнении этого требования общество должно объявить об уменьшении уставного капитала и зарегистрировать его уменьшение либо прекратить деятельность путем ликвидации.

При неполной оплате в установленный срок акция поступает в распоряжение акционерного общества (АО), деньги и имущество, внесенные в оплату акций, не возвращаются.

После государственной регистрации акционерного общества на сумму его уставного капитала делается запись:

Дебет 75-1 “Расчеты по вкладам в уставный (складочный) капитал” Кредит 80 “Уставный капитал” субсчет “Объявленный капитал”.

На стоимость акций в номинальной оценке, на которые была проведена подписка:

Дебет 80 “Уставный капитал” субсчет “Объявленный капитал” Кредит 80 “Уставный капитал” субсчет “Подписной капитал”.

По мере оплаты акций на их стоимость делается запись:

Дебет 80 “Уставный капитал” субсчет “Подписной капитал” Кредит 80 “Уставный капитал” субсчет “Оплаченный капитал”.

На сумму собственных акций, выкупленных у акционеров, составляется проводка:

Дебет 80 “Уставный капитал” субсчет “Оплаченный капитал” Кредит 80 “Уставный капитал” субсчет “Изъятый капитал”.

При дальнейшей продаже собственных акций, выкупленных у акционеров:

Дебет 80 “Уставный капитал” субсчет “Изъятый капитал” Кредит 80 “Уставный капитал” субсчет “Оплаченный капитал”.

Взаимосвязь регистров синтетического и аналитического учета представлена на рисунке 1.

Увеличение или уменьшение уставного (складочного) капитала, уставного (паевого) фонда осуществляется после внесения изменений в учредительные документы и перерегистрации в установленном порядке.

Таблица 1 — Изменение уставного капитала

Увеличение уставного капиталаУменьшение уставного капитала
При приеме нового участника или при внесении дополнительных вкладов Д75.1 К80При выбытии учредителей и возврате вкладов Д80 К75.1
При использовании части нераспределенной прибыли или добавочного капитала, при этом в АО производится дополнительная эмиссия акций Д83,84 К80При уменьшении номинальной стоимости акций Д80 К50 (51, 70, 75.1)
В случае увеличения номинала акций или выпуска дополнительных акций Д 50(51, 70, 75.1) К80При сокращении количества акций в обращении (выкуп акций) Д80 К81
Если по окончании второго или каждого последующего финансового года величина уставного капитала ниже стоимости чистых активов организации Д80 К84

Вклады участников в уставный капитал могут осуществляться в денежной и натуральной формах. Наиболее простым и ясным с точки зрения бухгалтерского учета способом формирования уставного капитала является внесение вкладов в денежной форме.

Таблица 2 — Увеличение уставного капитала в ЗАО «Цветовод»

Внесение вкладов регистрируется в реестре

Таблица 3 — Реестр акционеров в ЗАО «Цветовод»

Сумма по статье «Уставный капитал» равна сальдо по счету 80 “Уставный капитал”. Движение уставного капитала организации отражается в «Отчете об изменении капитала».

В настоящее время правовое регулирование порядка формирования уставного капитала осуществляется посредством совокупности средств норм, изложенных в Гражданском кодексе Российской Федерации, федеральном законе «О бухгалтерском учете» , письмах Министерства Финансов Российской Федерации и Федеральной налоговой службы, а также распоряжениях руководителей субъектов Российской Федерации.

Уставный капитал организации отражается в третьем разделе «Капитал и резервы» бухгалтерского баланса.

В разделе “Капитал и резервы” бухгалтерского баланса в группе статей “Уставный капитал” показывается в соответствии с учредительными документами величина уставного (складочного) капитала организации, а по государственным и муниципальным унитарным предприятиям — величина уставного фонда. В соответствии с приказом № 66н в данный раздел добавлена строка «Переоценка внеоборотных активов» .

Увеличение и уменьшение уставного (складочного) капитала, произведенные в соответствии с установленным порядком, отражаются в бухгалтерском учете и бухгалтерской отчетности после внесения соответствующих изменений в учредительные документы.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

  1. Ткачук Н.В. Бухгалтерский учет изменения уставного капитала акционерного общества / Н.В. Ткачук // Бухучет в сельском хозяйстве — 2008. — №2. — с.59.
  2. Гражданский кодекс Российской федерации.
  3. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет / Н.П. Кондраков // Учеб. пособие. — 6-е изд., перераб. и допл. — М.: ИНФРА-М, 2009. — с.832.
  4. Приказ № 66н Минфина РФ от 02.07.2010 г. «О формах бухгалтерской отчетности организаций».
  5. Федеральный закон Российской Федерации от 6 декабря 2011 г. N 402-ФЗ “О бухгалтерском учете”.

ОБСУЖДЕНИЕ СТУДЕНЧЕСКИХ РАБОТ ДОСТУПНО НА ФОРУМЕ САЙТА «УЧЕНЫЕ РОССИИ»

Подробнее об обсуждении студенческих работ

Авторы 3 работ (по каждой секции), получивших наибольшее количество положительных конструктивных отзывов и вопросов на форуме, будут награждены дипломами РАЕ.

Авторы также будут приглашены (вместе с научными руководителями) на конференцию РАЕ (Москва, май 2012 г.) с докладом без оплаты организационного взноса.

Дипломы РАЕ будут вручаться руководителям студенческих научных работ, получивших наибольшее количество положительных конструктивных отзывов на форуме.

Для участия в форуме необходимо корректно зарегистрироваться в социальной сети «УЧЕНЫЕ РОССИИ» и создать тему, посвященную обсуждению данной работы в форуме.

Участники студенческого научного форума могут также разместить дополнительные материалы (НАУЧНЫЕ ТЕКСТЫ, ФОТО И ВИДЕО МАТЕРИАЛЫ) для обсуждения на блогах социальной сети. Наличие дополнительных материалов также будет учитываться при определении победителей конкурса.

Капитал и резервы

66. В составе собственного капитала организации учитываются уставный (складочный), добавочный и резервный капитал, нераспределенная прибыль и прочие резервы.

Формула собственного капитала

В бухгалтерском балансе отражается величина уставного (складочного) капитала, зарегистрированная в учредительных документах как совокупность вкладов (долей, акций, паевых взносов) учредителей (участников) организации.

Уставный (складочный) капитал и фактическая задолженность учредителей (участников) по вкладам (взносам) в уставный (складочный) капитал отражаются в бухгалтерском балансе отдельно.

Государственные и муниципальные унитарные предприятия вместо уставного (складочного) капитала учитывают уставный фонд, сформированный в установленном порядке.

68. Сумма дооценки внеоборотных активов, проводимой в установленном порядке, сумма, полученная сверх номинальной стоимости размещенных акций (эмиссионный доход акционерного общества), и другие аналогичные суммы учитываются как добавочный капитал и отражаются в бухгалтерском балансе отдельно.

Источник: https://bankfs.ru/credit-card/obshchaya-summa-kapitala-v-balanse-sobstvennyi-kapital-v-balanse.html

Традиционный метод расчета собственного капитала по балансу (формула)

Собственный капитал в балансе - это…

Вычислитьвеличину собственного капитала,определенного по традиционному методу,очень просто. В рамках даннойинтерпретации собственныйкапитал в балансе — это цифры,соответствующие строке 1300 бухгалтерскогобаланса.

Формуласобственного капитала в данном случаетакова:

Собственныйкапитал = стр. 1300.

Однакоесли говорить об интерпретации сущностисобственного капитала как чистыхактивов, в таком случае определение собственногокапитала в балансе — это ужезадача посложнее. Изучим особенностиее решения.

Расчет собственного капитала по балансу: метод Минфина

Условившись,что чистые активы и собственный капитал— это одно и то же, мы можем определитьих сущность исходя из критериев,зафиксированных в российских НПА.Соответствующих источников правадовольно много. В числе имеющих наиболееширокую юрисдикцию — приказ МинфинаРоссии от 28.08.2014 № 84н.

Всоответствии с методом Минфина вструктуре активов, принимаемых к расчету,должны присутствовать абсолютно всеактивы, за исключением тех, которыеотражают задолженность учредителей иакционеров по взносам в уставный капиталфирмы.

В своюочередь, обязательства тоже должныучитываться все, кроме некоторых доходовбудущих периодов, а именно связанных сполучением помощи от государства, атакже безвозмездным получением тогоили иного имущества.

Считаем собственный капитал по строкам баланса

Вычислениечистых активов, а значит, и собственногокапитала по методу Минфина предполагаетзадействование информации:

– изстроки 1400 бухгалтерского баланса;

– строки 1500;

– строки 1600.

Такженужны будут сведения, показывающиевеличину долгов учредителей хозяйственногообщества (условимся именовать их ДУО),при наличии таковых (они отражаютсяпроводкой Дт 75 Кт 80), а также доходыбудущих периодов, или ДБП (кредит счета98).

Структураформулы определения чистых активов иодновременно собственного капиталатакова. Необходимо:

  1. сложить показатели по строкам 1400, 1500;

  2. вычесть из числа, получившегося в п. 1, те, которые соответствуют кредиту счета 98 (по доходам в виде помощи от государства и безвозмездного получения имущества);

  3. вычесть из числа по строке 1600 показатели, соответствующие проводке Дт 75 Кт 80;

  4. вычесть из числа, получившегося в п. 3, результат из п. 2.

Такимобразом, формула определения величиныСК по методу Минфина будет выглядетьтак:

Ск =(стр. 1600 – ДУО) – ((стр. 1400 + стр. 1500) –ДБП).

Какова оптимальная величина собственного капитала

Показателисобственного капитала или чистых активовдолжны быть, по меньшей мере, положительными.Если это не так, то у бизнеса, скореевсего, существенные проблемы — главнымобразом в плане кредитной нагрузки, атакже достаточности высоколиквидныхактивов.

Крайнежелательно, чтобы величина собственногокапитала или чистых активов была выше,чем величина уставного капитала фирмы.

Данныйкритерий важен, прежде всего, с точкизрения сохранения инвестиционнойпривлекательности бизнеса. Бизнесдолжен окупать себя, обеспечивать притокновых капиталов. Чистые активы вдостаточной величине — один из наиболеезначимых индикаторов качествабизнес-модели фирмы.

Естьеще 1 аспект значимости собственногокапитала. Если понимать под ним чистыеактивы, то он должен быть равен либопревышать размер уставного капитала.В ином случае фирма, если это ООО, подлежитликвидации (п. 4 ст. 90 ГК РФ). Либо нужнобудет увеличивать уставный капитал ОООдо величины чистых активов. Подобныйсценарий возможен также в отношении АО(подп. 2 п. 6 ст. 35 закона № 208-ФЗ).

Собственныйкапитал (капитал) организации представляетсобой стоимость ее активов, не обремененныхобязательствами. Таким образом,собственный капитал представляет собойразность между активами и обязательствами.Анализ собственного капитала имеетследующие основные цели:

1) выявить основныеисточники формирования собственногокапитала и определить последствия ихизменений для финансовой устойчивостипредприятия;

2) установитьспособность организации к сохранениюкапитала;

3) оценить возможностьнаращивания капитала;

4) определитьправовые, договорные и финансовыеограничения в распоряжении текущей инакопленной нераспределенной прибылью. Собственный капитал может бытьрассмотрен в следующих аспектах: учетном,финансовом и правовом.

Анализ собственногокапитала предполагает оценкупервоначального вложения капитала иего последующих изменений, связанныхс дополнительными вложениями, полученнойчистой прибылью, другими причинами,вследствие которых происходит наращивание(уменьшение) собственного капитала.

Данный аспект проблемы находит своеотражение в концепции поддержания(сохранения) капитала, в целях защитыинтересов кредиторов, а также дляобъективной оценки собственникамиполученного конечного финансовогорезультата и возможностей егораспределения.

Дляанализа и обоснования оптимальнойструктуры средств финансирования можноиспользовать следующую классификацию.

Подразделениесобственного капитала

– навнешние (за счет эмиссии акций) источникисредств,

– внутренние (за счет части прибыли)источники средств, а также

– выделение кредитов банка, займов прочихорганизаций, средств, поступающих засчет выпуска корпоративных облигаций,бюджетных ассигнований и прочих, вотдель­ную обособленную группу заемныхисточников финан­сирования позволяетаналитикам учесть специфические цели,стоящие от­дельно перед собственниками(владельцами, акционерами) орга­низациии ее кредиторами.

Важнуюроль в процессе обоснования оптимальнойструк­туры средств финансированияиграют показатели:

-рентабельность собственногокапитала(/?ск)>

-экономическая рентабельность (Кэ).

-финансовый рычаг (коэффициенткапитализации, 11х).

Данныйнабор показателей используется дляоценки воз­действия структуры капиталана уровень эффективности конк­ретноговарианта капиталовложений. Вышеперечисленныепо­казатели исчисляются по следующимформулам:

гдеЗК — величина заемного капитала, тыс.руб.;

СК —величина средств из внешних и внутреннихис­точников собственного капиталаорганизации, тыс. руб.;

П —величина прибыли до уплаты процентовпо за­емным средствам и налога наприбыль;

Пч —величина чистой прибыли, тыс. руб.;

СК+ЗК— объем финансирования (совокупныйкапитал) тыс. руб.

Показательрентабельностисобственного капитала (),

исчисленныйс использованием чистой прибыли и послеуплаты процентных платежей, можнопредставить в следующем виде:

гденп – ставка налога и прочих аналогичныхотчислений с при­были предприятия, вдолях единицы;

r -средняя взвешенная ставка процента позаемным сред­ствам финансирования,в долях единицы.

Чтобыопределить степень воздействия структурыкапитала на уровень эффективностифинансирования деятельности, в качествекритерия оптимизации можно использоватьрентабель­ность собственного капитала(целевого показателя, учитываю­щегоинтересы владельцев организации).

Вкачестве критерия оптимизации обобщающегопоказателя, который, с одной стороны,учитывает интересы собственниковорганизации, с другой стороны, соединяетв себе частные показа­тели рентабельностии финансового риска, можно использоватьсоотношение «рентабельность — финансовыйриск» (РР). Дан­ный показательрассчитывается по следующей формуле:

гдеrбр –безрисковая ставка рентабельности нафинансовом рынке, в долях единицы;

–уровеньфинансового риска.

Оптимальнымсчитается тот вариант структуры капитала,в котором показатель РР будет иметьнаибольшее значение (РР—> mах).

Ещеодним критерием оценки, который такжеможет быть использован для оптимизацииструктуры капитала, являетсясрококупаемости (Сок), характеризующийскорость возврата вло­женного капитала.

Вданном случае С0крассчитывается с использованиемпо­казателя чистой прибыли, оставшейсяпосле выплаты процен­тов и налогов,по формуле:

Анализируясобственный капитал, необходимо обратитьвнимание на соотношение коэффициентовпоступления и вы­бытия. Если значениякоэффициентов поступления превышаютзначения коэффициентов выбытия, значит,в организации идет процесс наращиваниясобственного капитала, и наоборот.

1.Коэффициентпоступления:

2.Коэффициентвыбытия:

Дляоценки степени ликвидности активоворганизации (кро­ме некоммерческой)в справке отчета отражается показатель«Чистые активы» (стр.200), который используютдля анализа финансового положенияорганизации.

Порядокрасчета чистых активов предприятияутвержден приказом Минфина РФ № Юн иПриказом Федеральной ко­миссии порынку ценных бумаг № 03-6/пз от 29.01.2003.

Всостав активов, принимаемых к расчету,включаются:

– всевнеоборотные активы предприятия,отражаемые в разделе I баланса;

– оборотные активы, отражаемые в разделеII баланса, кро­ме стоимости в суммефактических затрат на выкуп соб­ственныхакций, выкупленных акционерным обществому акционеров для их последующейперепродажи или ан­нулирования, изадолженности участников (учредителей)по взносам в уставный капитал.

Всостав пассивов, принимаемых к расчету,включаются:

– всестатьи раздела IV баланса — долгосрочныеобязатель­ства банкам и иным юридическимлицам — строка 590;

– статьи раздела V баланса — краткосрочныезаемные сред­ства, кредиторскаязадолженность, задолженность учас­тникампо выплате доходов, резервы предстоящихрасходов и платежей и прочие краткосрочныепассивы — сумма строк 610 + 620 +630 + 650 + 660.Статья «Доходы

будущихпериодов» (строка 640), а также статьираздела III в расчетах не участвуют.

2.Проанализируйте доходность ценныхбумаг ООО «Парус». Рассчитайтеотсутствующие показатели, оцените ихзначения и динамику. Определите влияниена показатель «Прибыль на акцию»изменения факторов: количестваобыкновенных акций и величины чистойприбыли и дивидендов на привилегированныеакции, используя метод цепной подстановки.Напишите вывод.

Тыс.руб.

Показатели

Базисный год

Отчетный год

Отклонение ( +, – )

Темп роста, %

1

2

3

4

5

1. Активы, всего

55730

81334

+ 25 604

145,9

2. Чистая прибыль

3344

2415

– 929

72,2

3. Количество обыкновенных акций

19250

20550

+ 1 300

106,7

4. Дивиденды на обыкн. акции

602

450

– 152

74,7

5. Дивиденды на привилегированные акции

315

420

+ 105

133,3

6. Прибыль на акцию

0,157

0,097

– 0,06

7.Дивиденды на акцию

0, 031

0, 021

– 0, 01

8.Коэффициент покрытия дивидендов

5, 031

4, 433

– 0, 598

_

9.Сумма активов на акцию

2, 895

3, 958

1, 063

Темпроста

Этопоказатель, который отражает, сколькопроцентов составляет рост статистическойвеличины в текущем периоде по сравнениюс предыдущим.

ПустьБ – значение базисного периода, а О -значение отчетного периода.

Длярасчёта темпа роста используетсяследующая формула:

Темпроста = (О / Б) * 100%.

  1. 81 334 / 55 730 * 100 = 145,9% (> 100% – положительная динамика)

  2. 2 415 / 3 344 * 100 = 72, 2% (< 100% - отрицательная динамика)

  3. 20 550 / 19 250 * 100 = 106,7% (> 100% – положительная динамика)

  4. 450 / 602 * 100 = 74,7% (< 100% - отрицательная динамика)

  5. 420 / 315 * 100 = 133,3% (> 100% – положительная динамика)

Прибыльна обыкновенную акцию (EPOS) -показывает, какая доля чистой прибылиприходится на одну обыкновенную акциюв обращении. Акции в обращении определяютсякак разница между общим числом выпущенныхобыкновенных акций и собственнымиакциями в портфеле.

Если в структурекапитала компании имеются привилегированныеакции, из чистой прибыли предварительнодолжна быть вычтена сумма дивидендов,выплаченных по привилегированнымакциям.

Необходимо отметить, что этотпоказатель является одним из наиболееважных показателей, влияющих на рыночнуюстоимость акций компании.

Рассчитываетсяпо формуле: NI- PD/Nos./ = (Чистая прибыль – Дивиденды попривилегированным акциям)/ Количествообыкновенных акций в обращении. Расчетданного показателя производится толькодля годового периода.

Дивидендына обыкновенную акцию (DPS) (Dividendyield) -показывает суммудивидендов, распределяемую на каждуюобыкновенную акцию. Рассчитываетсяпо формуле: 

OD/Nos.= Дивиденды по обыкновенным акциям/Количество обыкновенных акций вобращении. Расчетданного показателя также производитсятолько для годового периода.

Коэффициентпокрытия дивидендов(ODS) (Dividend payout) -демонстрирует возможностипредприятия выплачивать дивиденды изприбыли. Показывает, сколько раз могутбыть выплачены дивиденды из чистойприбыли предприятия. Рассчитываетсяпо формуле: 

NI- PD/OD. = (Чистая прибыль – дивиденды попривилегированным акциям)/ Дивидендыпо обыкновенным акциям. Расчетданного показателя производится толькодля годового периода.

Суммаактивов на акцию (TAOS) -показывает, какой долей активовпредприятия владеет держатель однойобыкновенной акции. Рассчитываетсяпо формуле: 

TA/Nos.= Суммарные активы/количество обыкновенныхакций.  

Решение:

Источник: https://StudFiles.net/preview/6447417/page:2/

Правовой совет
Добавить комментарий